Cross-Margin

Sistema di margine in cui la stessa garanzia sostiene più posizioni aperte, rendendo il capitale più flessibile ma anche più esposto.

Nel cross-margin il saldo complessivo del conto protegge tutte le posizioni, invece di isolare una garanzia separata per ogni operazione. Se una posizione perde, profitti o fondi disponibili su altre posizioni possono compensare temporaneamente la perdita. Questo uso del capitale è più efficiente, ma aumenta il rischio sistemico per l'utente. Se il mercato si muove contro il portafoglio, la liquidazione può colpire molte posizioni insieme e non solo quella in perdita.